عرضه اولیه صرافی (IEO) چیست؟ چگونه در IEO شرکت کنیم؟
فهرست مطالب
مقدمه
عرضه اولیه صرافی (Initial Exchange Offering) فروش یک توکن است که از طریق صرافی‌های ارز دیجیتال، نظارت می‌شود. IEO به طور انحصاری فقط برای کاربران صرافی در دسترس است، اگرچه ممکن است برخی IEO ها در چندین صرافی انجام شود.
در این مطلب یاد می‌گیریم که عرضه اولیه صرافی چیست، چه مزایا و معایبی دارد، چه مشکلات قانونی‌ای دارد، چه صرافی‌هایی IEO دارند و چگونه می‌توان در IEO ها شرکت کرد.
خرید ارز دیجیتال با ۱۰ هزار تومان!عرضه اولیه صرافی یا IEO چیست؟
اغلب فعالان حوزه رمزارز، عرضه اولیه صرافی را گام بعدی در تکامل عرضه اولیه کوین (ICO) می‌دانند. از آنجایی که روی ICO ها نظارتی نبود و بیشتر آنها کلاهبرداری بودند، تصور می‌شد توکن اوراق بهادار (STO) راه‌حل خوبی برای این مشکل باشد. اما بیشتر STO ها فرآیند‌های کند و گران‌قیمت و مقررات سختی داشتند. IEO ها تعادلی بین این دو ایجاد کردند.
بعد از راه‌اندازی لانچ پد صرافی بایننس در اواخر 2019، IEO ها مورد توجه قرار گرفتند. تاکنون بیش از پنجاه عرضه اولیه صرافی در سال 2019 وجود داشته که بر طبق ICObench بیش از 159 میلیون دلار، درآمد کسب کرده‌اند.
همچنین عرضه صرافی‌ها نسبت به STO ها در دسترس‌تر است؛ تقریباً هر کسی می‌تواند در آن شرکت کند و سرمایه‌گذاری نماید. برای تیم فروش توکن نیز عرضه در صرافی بهتر است؛ زیرا سرمایه‌گذاران توسط صرافی احراز هویت می‌شوند.
در واقع IEO روشی برای تأمین سرمایه استارت‌آپ‌های ارز دیجیتال است که به دست صرافی‌ها انجام می‌شود. به کمک صرافی‌ها پروژه‌ها می‌توانند بیشتر در معرض دید قرار بگیرند و اعتبار بیشتری کسب کنند.
بعد از یک عرضه اولیه صرافی (IEO) موفق، صادرکنندگان توکن، هزینه لیست‌شدن در صرافی و همچنین مقداری از توکن‌ها را به دلیل استفاده از بستر IEO، به صرافی می‌پردازند.
مزایا و معایب عرضه اولیه صرافی (IEO)
مزایای IEO ها
- افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران. سرمایه‌گذاران مستقیماً با تیم پروژه عرضه اولیه صرافی معامله نمی‌کنند بلکه طرف معامله آنها صرافی است؛ در نتیجه اعتبار و امنیت بیشتری دارد.
- امنیت بیشتر هم برای سرمایه‌گذاران و هم برای صادرکنندگان توکن. عرضه در صرافی‌ها علاوه بر ایجاد امنیت بیشتر برای شرکت‌کنندگان، به نفع صادرکنندگان توکن نیز هست؛ زیرا شرکت‌کنندگان مجبور هستند که احراز هویت (KYC) کنند و صرافی هویت آنها را بررسی می‌کند. همچنین صرافی‌ها فرآیند‌های ضدپولشویی (AML) نیز انجام می‌دهند.
- فرآیند‌های آسان. در پلت‌فرم‌های IEO تقریباً هر فردی با هر مقدار دانش و تجربه در حوزه رمزارزها می‌تواند در IEO شرکت کند.
- تضمین لیست‌شدن در صرافی. توکن‌ها بلافاصله بعد از اتمام IEO، در صرافی لیست می‌شوند.
- حذف کلاهبردار‌ها. تیم‌های پروژه IEO، به دست صرافی احراز هویت می‌شوند؛ بنابراین نمی‌توانند بعد از جمع‌آوری پول افراد ناپدید شوند.
- مفید برای پروژه‌ها. صرافی برای پروژه بازار‌یابی می‌کند و همچنین پروژه در صرافی، اعتبار بیشتری به دست می‌آورد و در معرض دید علاقه‌مندان بیشتری قرار می‌گیرد.
- مفید برای صرافی. کاربران جدیدی برای خرید توکن IEO عضو صرافی می‌شوند و در صرافی شروع به معامله می‌کنند.
ریسک‌ها و نگرانی‌ها در مورد IEO ها
- مقررات و محدودیت‌های نامشخص. در کشورهای مختلف، قوانین متفاوتی وجود دارد. کشورهای بسیاری ICO ها را محدود یا ممنوع کرده‌اند، که ممکن است برای IEO ها نیز همین‌طور باشد.
- همه سرمایه‌گذاران باید احراز هویت کنند. در جامعه رمزارزها، افراد زیادی شیفته حریم خصوصی هستند و دوست ندارند هویت خود را آشکار کنند. این مسئله مانع بزرگی برای آنها است.
- دستکاری بازار. چون غالباً ارزها قبل از عرضه اولیه صرافی (IEO) استخراج می‌شوند، بنابراین قبل از سرمایه‌گذاری باید توزیع و تخصیص ارز را بررسی کنید.
- محدودیت در تعداد سرمایه‌گذاران. خیلی از سرمایه‌گذاران شکایت دارند که هر کسی موفق نمی‌شود در IEO ها شرکت کند و توکن را خریداری نماید.
- ربات‌ها. نگرانی دیگری که وجود دارد، طراحی ربات‌هایی است که در عرضه اولیه صرافی ها شرکت کنند و سرمایه‌گذاران انسانی را شکست دهند.
- فومو (FOMO). به خاطر داشته باشید که حتماً خودتان پروژه را بررسی کنید. ایده و مقاله پروژه را مطالعه کنید و تحت تأثیر جو و تبلیغات قرار نگیرید؛ زیرا مدیران پروژه و پلتفرم عرضه اولیه صرافی سعی‌دارند با ایجاد هیجان در بازار، تمام کوین‌های خود را بفروشند.
اولین IEO بزرگ، برای بیت تورنت (BitTorrent) بود که توسط شرکت ترون از طریق صرافی بایننس در ژانویه 2019 انجام شد. در این عرضه اولیه صرافی در عرض چند دقیقه تقریباً شصت میلیون توکن BTT فروخته شد و حدود 7.2 میلیون دلار جمع‌آوری گردید.
بعد از مشاهده موفقیت صرافی بایننس در اجرای این IEO، صرافی‌های دیگر نیز این مدل را کپی کردند. عرضه اولیه صرافی دیگری که خیلی مورد توجه قرار گرفت، عرضه Veriblock (VBK) توسط صرافی بیترکس (Bittrex) بود که توانست هفت میلیون دلار سرمایه را در کمتراز 10.4 ثانیه جذب کند.
چه صرافی‌هایی IEO را پشتیبانی می‌کنند؟
از ماه می 2019، صرافی‌هایی که پلتفرم IEO خود را راه‌اندازی کرده‌اند، در جدول زیر آمده‌اند:
| پلتفرم عرضه اولیه | صرافی |
| Binance Launchpad | Binance |
| OK Jumpstart | OKEx |
| Bittrex International IEO | Bittrex |
| Huobi Prime | Huobi |
| BitMax Launchpad | BitMax |
| KuCoin Spotlight | KuCoin |
| Gate.io Startup | Gate.io |
| Tokinex | Bitfinex & Ehtfinex |
| IDAX Launchpad | IDAX |
| Probit Launchpad | Probit |
| Coineal Launchpad | Coineal |
| Coinbene MoonBase | Coinbene |
| Bgogo Apollo | Bgogo |
| LATOKEN Launchpad | LATOKEN |
| ExMarkets Launchpad | ExMarkets |
| BitForex Launchpad | BitForex |
| COBINHOOD Coin Offering Platform | COBINHOOD |
| Liquid ICO Market | Liquid |
| ABCC Launchpad | ABCC |
| Bibox Orbit | Bibox |
| BISS Launchpad | BISS |
| ZBG Launchpad | ZBG |
| BW Launchpad | BW |
| Bithumb Launchpad | Bithumb |
| BitMart Launchpad | BitMart |
| Bitker Launchpad | Bitker |
| CoinTiger IEO | CoinTiger |
| HOTBIT Launchpad | HOTBIT |
| LBank Launchpad | LBank |
| DRIVE Markets | DRIVE Markets |
| Bitmeta | Bitmeta |
| Coinis | Coinis |
چگونه می‌توان در یک IEO شرکت کرد؟
شرکت در IEO ها برای کاربران راحت‌تر از شرکت در ICOها است. برخلاف ICO ها دیگر نیاز نیست که وجه نقد خود را به یک قرارداد هوشمند بفرستید و آدرس‌های تراکنش را چک کنید.
روال یک IEO به این صورت است:
- پیدا کردن یک IEO برای سرمایه‌گذاری.
- ابتدا باید در یک صرافی که IEO در آن برگزار می‌شود، ثبت‌نام کنید و مراحل احراز هویت را انجام دهید.
- رمزارزهایی را که با آنها می‌توانید در IEO شرکت‌کنید، بررسی کنید و موجودی حساب خود را شارژ کنید.
- منتظر شروع IEO باشید و توکن مورد نظرتان را بخرید.
نحوه شرکت در لانچ پد بایننس را در این قسمت مطالعه کنید.
در چه کشورهایی IEO ها غیرقانونی هستند؟
متأسفانه، همه آزاد نیستند که در IEO ها شرکت کنند. هنوز کشورهای زیادی قوانین محدود‌کننده‌ای دارند. اکنون فقط کشور کره جنوبی است که مقررات دقیقی در مورد IEO ها دارد.
هنوز خیلی از کشور‌ها ICO و IEO را یکسان می‌بینند. بنابراین عرضه اولیه صرافی هم مانند عرضه اولیه کوین در کشورهای زیر غیرقانونی است:
افغانستان، آلبانی، بوسنی و هرزگووین، بروندی، کانادا، آفریقای مرکزی، کنگو، اتیوپی، گینه بی‌سائو، ایران، عراق، لبنان، لیبریا، لیبی، مقدونیه، چین، مالزی، میانمار، نیوزلند، کره شمالی، صربستان، سومالی، سودان، سریلانکا، سوریه، تایلند، بلاروس، گینه، ترینیداد و توباگو، تونس، اوگاندا، اکراین، ایالات متحده آمریکا، ونزوئلا، یمن و زیمبابوه.
سخن پایانی
عرضه اولیه صرافی (IEO) فروش یک توکن است که از طریق صرافی‌های ارز دیجیتال، نظارت می‌شود. عرضه اولیه صرافی به طور انحصاری فقط برای کاربران صرافی در دسترس است، اگرچه ممکن است برخی IEO ها در چندین صرافی انجام شود. سرمایه گذاری در عرضه اولیه صرافی امنیت و قابلیت دسترسی بیشتری دارد و جلوی کلاهبرداری را می‌گیرد. در حال حاضر، قوانین روشنی برای عرضه اولیه صرافی وجود ندارد و در کشورهای زیادی اجرای IEO غیرقانونی است.
دیدگاه خود را ثبت کنید